AI浪潮来袭，存储芯片景气拐点已至？
  
  由于全球消费电子行业景气度下降等因素，存储芯片价格近一年多以来一直跌跌不休。
  
  数据显示，DRAM（动态随机存储器）的平均价格在去年第三季度下跌31%，在第四季度跌幅扩大至34.4%，今年第一季度平均销售价格的跌幅仍然达到20%。
  
  存储芯片是典型的强周期性行业，强周期性行业通常具备几个特点：1，产品标准化程度高，用户粘性弱；2，行业具备规模效应，大规模生产能够有效摊低成本；3，重资产折旧巨大，一旦投产没法停；4，行业格局尚不稳定。存储芯片几乎符合上述每一个特点。
  
  在周期困扰之下，叠加连续的价格下挫，让很多存储芯片厂商坐不住了，包括SK海力士、铠侠、西数等公司都已经决定削减产能，闪存一哥三星在一季度运营利润暴跌96%后也悻悻加入减产行列。
  
  近期，经历一波暴跌洗礼之后，存储市场有了见底的迹象。
  
  据悉，三星电子此前已通知分销商，不再以低于当前的价格出售DRAM芯片。
  
  不少机构认为，存储价格有望逐渐接近下行周期底部，并看好2023年二、三季度存储板块迎来止跌反弹。
  
  更重要的是，AI技术的狂飙，给存储芯片行业带来需求增量，行业景气度有望迎来拐点。存储芯片巨头美光总裁兼CEO梅赫罗特拉曾表示，以ChatGPT为首的生成式AI聊天机器人的发展，提振了数据中心需求，缓解了芯片需求放缓的颓势，他甚至直言，“当你展望未来时，它就等于人工智能，而人工智能等于内存。”
  
  值得关注的是，另一大存储芯片龙头SK海力士近日已启动筹资计划，规模高达5000亿韩元（约合3.73亿美元）。此举也被解读为，公司有意扩大资本开支，迎接存储市场反弹的到来。
  
  花旗银行最新报告显示，分析师对芯片行业仍持防御态度，但也表示行业已出现积极信号，包括个人电脑销售企稳、AI需求驱动增长、手机市场逐步复苏等等。
  
  存储芯片板块业绩梳理根据同花顺i问财数据统计，财华社梳理了A股存储芯片板块28家上市公司的今年一季度业绩情况，汇总如下：28家公司一季度共实现308.42亿元营收，有10家公司营收规模超10亿元，深康佳A、深科技、深圳华强、深南电路、国科微等公司排名靠前。其中，深科技旗下子公司沛顿科技能够为DRAM和Flash产品提供完整的芯片终测服务，是国内存储芯片封测行业的佼佼者，和长江存储、合肥长鑫等巨头有一定的合作关系。
  
  28家公司中，共有20家公司一季度实现归母净利润为正，占比超7成，紫光国微、深南电路、复旦微电、深康佳A、兆易创新等公司排名靠前。其中，兆易创新是国内NOR Flash龙头公司，其主营业务包括存储芯片、MCU和传感器，存储产品分为NOR Flash、NAND Flash和DRAM,据悉，公司的DRAM产品与合肥长鑫有深度合作。
  
  不过，28家公司中，共有24家公司归母净利润同比下滑，占比超85%，虽说存储市场不景气，但如此大面积的业绩滑坡仍超出市场预期。其中，佰维存储一季度归母净利润同比下滑高达908.07%，与该公司今年股价涨幅可谓冰火两重天。